Bloomberg узнал о привлечении Air Astana консультантов в преддверии IPO

Крупнейший авиаперевозчик Казахстана Air Astana привлекает консультантов для проведения IPO в Казахстане и Великобритании, размещение может пройти в первом квартале 2024 года, выяснил Bloomberg. IPO, которое обсуждается больше 10 лет, может стать первым для подконтрольной государству казахстанской компании в Лондоне с 2018 года.

Детали

Air Astana привлекает банки Citigroup, Jefferies Financial Group и Wood & Co как международных консультантов для листинга за рубежом и инвестбанки и компании Halyk Finance, BCC Invest, Jusan Invest и SkyBridge Invest как консультантов по внутреннему рынку, рассказали источники Bloomberg. По их словам, перевозчик стремится разместить акции в первом квартале 2024 года и, по предварительным прикидкам, потенциально может рассчитывать на оценку в $1 млрд. Итоговая сумма может быть другой, а сроки размещения зависят от ситуации на рынке, отметили собеседники Bloomberg.

Сейчас Air Astana на 51% принадлежит суверенному фонду Казахстана «Самрук-Казына» и на 49% — «дочке» британской компании BAE Systems. Предполагается, что в ходе IPO их доля снизится примерно до 50% в совокупности и также будут проданы новые выпущенные Air Astana акции, говорят источники Bloomberg. Контроль останется у казахстанцев и казахстанских компаний, чтобы компания смогла сохранить статус национального перевозчика, утверждают собеседники агентства.

На какой казахстанской площадке — Казахстанской фондовой бирже (KASE) или бирже Международного финансового центра «Астана» (AIX) — планируется размещение Air Astana, источники также не уточнили. По действующему законодательству в случае размещения на международных биржах не менее 20% пакета должно быть предложено инвесторам на казахстанской бирже.

Переподписанные в десятки раз: главное на рынке IPO к 27 ноября

Air Astana, «Самрук-Казына», Wood & Co, BCC Invest и SkyBridge Invest не ответили на запросы Bloomberg о комментарии. Citigroup, Jefferies, Halyk Finance и Jusan Invest отказались от комментариев.

«Air Astana — это процветающий, хорошо управляемый бизнес, и мы продолжаем рассматривать варианты по обеспечению его долгосрочного успеха», — заявил Bloomberg представитель BAE.

Чистая прибыль Air Astana по итогам 2022 года выросла более чем в два раза до 37,6 млрд тенге ($82 млн). У Air Astana Group в общей сложности 49 самолётов, их средний срок эксплуатации — 5,2 года, они летают по 69 направлениям. К концу 2025 года компания планирует увеличить число воздушных судов до 62.

Народные IPO

Возможность IPO Air Astana обсуждалась больше десяти лет. В 2014-м руководство компании заявило, что планирует разместить акции «через два-три года», но этого до сих пор не произошло. В сентябре президент Казахстана Касым-Жомарт Токаев поручил провести IPO Air Astana в 2024 году.

Помимо проведения IPO Air Astana, Токаев поручил в 2024 году подготовить к выходу на рынок компанию QazaqGaz и реализовать государственные активы в крупных компаниях. «Народные IPO» направлены в первую очередь на казахстанцев: у них первоочередное право на покупку ценных бумаг.

В рамках программы «народного IPO» в Казахстане были размещены пакеты акций (10% минус одна простая акция) оператора магистрального нефтепровода «КазТрансОйл» и оператора энергетических сетей Kegoc в 2012 и 2014 годах соответственно, но после этого программу досрочно свернули, писал «Курсив». Правительство вернулось к ней с проведением IPO нефтегазовой компании «КазМунайГаз», отметил Bloomberg. IPO компании прошло в декабре 2022 года на трёх биржах — KASE, AIX и СПБ Бирже. Цена размещения составила 8406 тенге. С тех пор акции подорожали на 37% (относительно цены закрытия торгов 28 ноября).

Контекст

IPO Air Astana может стать первым в Лондоне для контролируемой государством компании из Казахстана с 2018 года, когда первичное размещение провел «Казатомпром» — крупнейший в мире добытчик урана. Стоимость его депозитарных расписок на Лондонской бирже при размещении составила $11,6. С тех пор цена выросла более чем в три раза — до $39,4 (по итогам торгов 28 ноября).

В 2020 году IPO на Лондонской фондовой бирже провела финтех-компания Kaspi.kz, разместив бумаги по $33,75 за штуку. С тех пор цена выросла почти втрое — до $98 (по состоянию на закрытие торгов 28 ноября).

Рост на 3000% после IPO: Bloomberg назвал дебют малоизвестной компании на бирже лучшим в 2023 году